Porque «preciso» não significa nada sem um método
Todos os fornecedores de sinais afirmam ser precisos. Praticamente nenhum diz como mediu essa precisão, e essa omissão é toda a história. Procure pelos fornecedores de sinais de trading pagos mais precisos e vai encontrar uma parede de percentagens — 85%, 90%, 95% — sem qualquer unidade associada e sem datas para verificar. A precisão pode ser calculada de duas formas diferentes, e os dois métodos podem apontar em direções opostas no mesmo conjunto de operações. Para perceber o que deve constar num sinal completo, veja o nosso guia dos melhores sinais de trading.
Por número de operações divide simplesmente as operações vencedoras pelo total de operações. É o número mais promovido, porque é o mais fácil de inflacionar: um fornecedor pode fechar nove pequenas operações com lucro e uma grande operação com prejuízo, anunciar uma taxa de acerto elevada e, ainda assim, entregar aos subscritores uma perda líquida no mês. Por pontos (ou por pips, ou por resultado líquido) mede o resultado real — o que se ganhou menos o que se perdeu, na mesma unidade em todas as operações. Não pode ser manipulado da mesma forma, porque uma única perda desproporcionada aparece exatamente como o que é.
A tabela abaixo aplica os dois métodos às mesmas dez operações, para que a diferença deixe de ser abstrata.
O mecanismo por trás dessa diferença não é sorte, é proporção. Um fornecedor que deixa os ganhos pequenos e as perdas grandes pode publicar uma taxa de acerto impressionante enquanto a conta de um subscritor continua a encolher, porque a precisão por número de operações ignora por completo o tamanho da posição e o tamanho da perda. Um fornecedor que reporta por pontos já absorveu esse mecanismo num único número, mais difícil de maquilhar — e é por isso que toda a percentagem de precisão nesta página, incluindo a nossa, é apresentada por pontos e datada, nunca como uma percentagem nua.
Por número de operações vs. por pontos — as mesmas 10 operações, duas manchetes diferentes
| Por número de operações | Por pontos | |
|---|---|---|
| O que conta | Operações vencedoras a dividir pelo total de operações | Pontos líquidos ganhos menos pontos líquidos perdidos |
| As mesmas 10 operações | 9 vitórias, 1 perda = 90% de taxa de acerto | 9 vitórias de +5 pontos cada (+45), 1 perda de -60 pontos = -15 pontos líquidos |
| Manchete que produz | 90% de taxa de acerto | Perda líquida no período |
| O que esconde | Uma perda desproporcionada pode apagar muitas pequenas vitórias | Nada — o resultado líquido é o resultado líquido |
| O que publicamos | Não é usado | 94% de precisão semanal média por pontos, +193.511 pontos líquidos em 36 semanas |
Como ler qualquer alegação de taxa de acerto
Antes de confiar num número de destaque de qualquer fornecedor, incluindo nós, pergunte qual foi o método usado para o calcular. A maioria das páginas de marketing não o diz, e esse silêncio já é a resposta.
Aplique a lista abaixo a nós, não só à concorrência. O nosso próprio histórico é publicado por pontos, atualizado semanalmente e mostra semanas de perda no mesmo feed que as semanas de vitória — a página de desempenho foi construída precisamente para resistir a este escrutínio, e preferimos que confirme por si a que apenas confie na nossa palavra.
- Pergunte diretamente qual foi o método usado: por número de operações, ou por pontos e resultado líquido
- Pergunte se as semanas ou meses de perda são mostrados, e não só os de vitória
- Verifique se o número está datado e é atualizado numa cadência fixa, e não uma captura de ecrã pontual
- Procure o tamanho médio da perda ao lado da taxa de acerto — uma taxa de acerto alta associada a perdas raras mas desproporcionadas é um sinal de alerta, não uma força
- Confirme que o histórico cobre um período real de semanas ou meses, e não um punhado de operações escolhidas a dedo
Que Sinais de Trading Têm a Maior Taxa de Acerto e ROI?
Não são a mesma pergunta, e os fornecedores exploram essa diferença. A taxa de acerto conta quantas vezes uma operação fecha com lucro. O ROI conta quanto dinheiro efetivamente saiu do outro lado. Um serviço pode publicar uma taxa de acerto alta e um ROI nulo ou negativo, e um serviço com uma taxa de acerto moderada pode publicar um ROI forte, porque o ROI depende do tamanho dos ganhos face ao tamanho das perdas, não apenas da frequência com que uma operação vence.
A tabela abaixo ilustra o mecanismo com números genéricos e hipotéticos — não é uma alegação sobre nenhum fornecedor identificado.
A taxa de acerto por si só não decide o ROI — uma ilustração geral
| Serviço Hipotético A | Serviço Hipotético B | |
|---|---|---|
| Taxa de acerto | 85% | 55% |
| Tamanho típico da perda vs. tamanho típico do ganho | As perdas tendem a ser maiores que os ganhos | Os ganhos tendem a ser maiores que as perdas |
| Resultado provável ao longo de muitas operações | Pode continuar a ser líquido negativo | Pode ser líquido positivo com menos vitórias |
| Lição | Uma taxa de acerto alta não garante um ROI elevado | O ROI depende da taxa de acerto em conjunto com o tamanho dos ganhos e perdas, não da taxa de acerto isolada |
Como Calculamos o Nosso Próprio Número
Já que esta página inteira defende que o método importa, o nosso próprio método deve ser exposto com clareza, não presumido. A nossa precisão semanal é o total de pontos líquidos em todos os sinais fechados nessa semana, somados primeiro, classificados depois: uma semana só conta como precisa se esse total líquido em pontos fechar positivo — não se a maioria das operações individuais tiver atingido o alvo. 94% é a proporção das 36 semanas publicadas que fechou positiva nessa base, não a proporção de operações individuais vencedoras. O valor de +193.511 pontos líquidos é o total acumulado nas 36 semanas combinadas, ganhos e perdas compensados entre si, e não uma soma apenas das semanas vencedoras.
Daqui resultam duas consequências. Primeiro, uma semana com uma perda desproporcionada e várias pequenas vitórias pode continuar a contar como semana de perda, mesmo que a maioria das operações nela tenha «vencido» individualmente — decidem os pontos, não o número de operações, a mesma lógica do exemplo prático acima. Segundo, as 36 semanas são todas publicadas na página de desempenho, incluindo as semanas de perda, com o mesmo cálculo por pontos líquidos aplicado sempre, e não recalculado depois para parecer melhor.