Câu trả lời trung thực trước tiên: đây không phải điều chúng tôi làm
Best Trading Signal là dịch vụ tín hiệu ngắn hạn. Chúng tôi công bố lệnh giao dịch trên chỉ số (DAX/GER40, S&P 500, NASDAQ), forex, vàng, dầu và crypto — mỗi lệnh kèm điểm vào lệnh, chốt lời và cắt lỗ, dự kiến giữ trong vài giờ đến vài ngày. Chúng tôi không công bố lựa chọn cổ phiếu cổ tức, khuyến nghị mua và giữ, hay bất kỳ phân tích cổ phiếu riêng lẻ nào, và chúng tôi không phải cố vấn đầu tư được cấp phép. Không điều gì trên trang này hay bất cứ đâu trên trang web này là tư vấn tài chính cá nhân.
Chúng tôi vẫn viết hướng dẫn này vì xây dựng tài sản dài hạn là một trong những tìm kiếm phổ biến nhất dẫn đến các trang tín hiệu giao dịch, và phần lớn các trang đó lặng lẽ giả vờ phục vụ nhu cầu đó. Chúng tôi thà nói thẳng rằng chúng tôi phù hợp kém, giải thích vì sao hai hoạt động không hòa hợp tốt, và chỉ bạn đến công cụ đúng. Đó là toàn bộ trọng tâm của trang này.
Nếu điều bạn thực sự muốn là lệnh chỉ số, vàng, forex, dầu hoặc crypto ngắn hạn, trang thành tích và tổng quan tín hiệu của chúng tôi là điểm khởi đầu đúng. Nếu bạn muốn xây dựng tài sản qua nhiều năm bằng cổ phiếu sở hữu và cổ tức, hãy đọc tiếp — phần còn lại của hướng dẫn này viết cho bạn, không phải cho chúng tôi.
Đầu tư và giao dịch là hai hoạt động khác nhau, không phải hai biến thể của cùng một thứ
Sự nhầm lẫn tốn kém nhất với người ta là xem đầu tư dài hạn và giao dịch tín hiệu ngắn hạn như cùng một kỹ năng ở khung thời gian khác nhau. Chúng không phải vậy. Chúng dùng công cụ khác nhau, cấu trúc tài khoản khác nhau, quy tắc thuế khác nhau, và chúng thưởng cho tâm lý đối lập nhau — một trader muốn tốc độ và cắt lỗ sát, một nhà đầu tư muốn kiên nhẫn và hoàn toàn phớt lờ biểu đồ hàng ngày.
Bảng dưới đây trình bày điểm chúng phân kỳ. Không điều nào là phán xét bên nào tốt hơn — chúng trả lời câu hỏi khác nhau. Giao dịch trả lời 'thị trường này sẽ làm gì trong vài giờ hoặc vài ngày tới'. Đầu tư trả lời 'doanh nghiệp này sẽ đáng giá bao nhiêu sau mười năm'.
Đầu tư dài hạn so với giao dịch tín hiệu ngắn hạn
| Khía cạnh | Đầu tư dài hạn | Giao dịch tín hiệu ngắn hạn |
|---|---|---|
| Khung thời gian | Nhiều năm đến hàng chục năm | Vài giờ đến vài ngày |
| Công cụ điển hình | Cổ phiếu sở hữu, quỹ chỉ số, ETF | CFD trên chỉ số, forex, vàng, dầu, crypto |
| Đòn bẩy | Thường không có | Phổ biến, khuếch đại cả lãi lẫn lỗ |
| Nguồn thu nhập | Tăng trưởng giá cộng cổ tức | Chỉ biến động giá, tính bằng điểm/pip |
| Cơ cấu chi phí | Phí môi giới một lần, đôi khi phí nền tảng | Spread và, trên CFD, phí funding qua đêm |
| 'Rủi ro' nghĩa là gì | Rủi ro kinh doanh/thị trường qua nhiều năm, sụt giảm phục hồi theo thời gian | Lỗ có đòn bẩy có thể vượt quá một biến động nhỏ ngược lại bạn rất nhanh |
| Yếu tố quyết định | Nền tảng cơ bản: lợi nhuận, ngành, định giá | Mức vào/thoát kỹ thuật, động lượng, tin tức |
| Xử lý thuế | Thường quy tắc thuế lãi vốn và cổ tức | Thường xem là thu nhập giao dịch; thay đổi theo quốc gia |
Vì sao CFD là công cụ sai về cấu trúc cho mua và giữ
Điều này quan trọng đủ để nói rõ riêng, vì đây là cách phổ biến nhất trader vô tình phá hỏng một mục tiêu dài hạn. Một CFD (hợp đồng chênh lệch) là một công cụ phái sinh — bạn đang đầu cơ vào chênh lệch giá, chưa bao giờ sở hữu cổ phiếu cơ sở, và hai cơ chế khiến nó không phù hợp để nắm giữ nhiều năm.
Thứ nhất, phí funding qua đêm. Mọi vị thế CFD giữ qua rollover hàng ngày đều phát sinh phí tài chính, vì bạn đang thực chất vay để giữ một vị thế có đòn bẩy. Phí đó nhỏ mỗi đêm nhưng thực sự tốn kém khi cộng dồn qua nhiều tháng hoặc nhiều năm — nó âm thầm ăn mòn chính kiểu nắm giữ dài, kiên nhẫn mà đầu tư mua và giữ phụ thuộc vào.
Thứ hai, không có quyền cổ tức hay biểu quyết. Sở hữu một cổ phiếu cho bạn quyền hưởng cổ tức của công ty và, thường là, một phiếu biểu quyết tại đại hội cổ đông. Một CFD không có cả hai. Một số nhà cung cấp CFD trả một khoản điều chỉnh tương đương cổ tức để phản ánh phần chi trả của cổ phiếu cơ sở, nhưng bạn không bao giờ thực sự nắm giữ tài sản, không bao giờ biểu quyết, và không bao giờ xây dựng loại vị thế sở hữu tích lũy qua tái đầu tư cổ tức trong nhiều năm.
CFD so với sở hữu cổ phiếu hẳn
| CFD | Sở hữu cổ phiếu | |
|---|---|---|
| Bạn nắm giữ gì | Một hợp đồng phái sinh trên giá | Chính chứng khoán thực |
| Chi phí qua đêm | Phí funding trên vị thế giữ qua rollover | Không có |
| Cổ tức | Không có quyền cổ tức (một số nhà cung cấp trả khoản điều chỉnh) | Có — cổ tức thực, có thể tái đầu tư |
| Quyền biểu quyết | Không có | Có, thường có |
| Đòn bẩy sẵn có | Có, tiêu chuẩn | Hiếm, và không điển hình cho người nắm giữ dài hạn |
| Phù hợp nhất với | Giao dịch theo hướng ngắn hạn | Xây dựng tài sản dài hạn, mua và giữ |
Điều thực sự thuộc về một chiến lược cổ phiếu cổ tức hoặc dài hạn
Tín hiệu cổ phiếu cổ tức tốt nhất cho nhà đầu tư quan tâm thu nhập là một tìm kiếm thực sự và phổ biến, và câu trả lời trung thực là một luồng tín hiệu ngắn hạn là nguồn sai cho điều đó bất kể ai vận hành nó. Một chiến lược thu nhập cổ tức được xây dựng từ một bộ dữ liệu đầu vào khác một tín hiệu giao dịch: tỷ lệ chi trả, lịch sử tăng trưởng cổ tức, mức phủ dòng tiền tự do, mức tập trung ngành và chi phí tổng thể trượt qua nhiều năm. Không điều nào trong số đó là điều một tín hiệu ('mua X, mục tiêu Y, cắt lỗ Z') được thiết kế để truyền tải.
Nếu thu nhập và tăng trưởng dài hạn là mục tiêu thực sự của bạn, công cụ phù hợp là một tài khoản môi giới có quy định cho phép bạn sở hữu hẳn cổ phiếu hoặc quỹ, các ETF theo chỉ số hoặc chuyên cổ tức để đa dạng hóa sẵn có, và nếu bạn muốn hướng dẫn liên tục, một cố vấn đầu tư được cấp phép chịu trách nhiệm pháp lý về tính phù hợp — điều một trang tín hiệu, kể cả trang này, không phải.
- Mở một tài khoản sở hữu với một sàn môi giới chứng khoán có quy định — không phải một tài khoản giao dịch chỉ CFD — để bạn thực sự nắm giữ cổ phiếu và nhận cổ tức
- Cân nhắc một quỹ đa dạng hóa hoặc ETF thay vì chọn cổ phiếu riêng lẻ nếu mục tiêu là tăng trưởng dài hạn ổn định với rủi ro một công ty thấp hơn
- Kiểm tra lịch sử chi trả, không chỉ lợi suất hiện tại — lợi suất cao với lịch sử chi trả đang thu hẹp thường là dấu hiệu cảnh báo, không phải cơ hội
- Hỏi về xử lý thuế cho cổ tức và lãi vốn tại quốc gia của bạn trước khi chọn loại tài khoản
- Nói chuyện với một cố vấn được cấp phép cho bất cứ điều gì giống lập kế hoạch tài chính cá nhân — hướng dẫn này, và trang này, là thông tin tổng quát, không phải tư vấn cho tình huống của bạn